Prospek Pengembangan Jalur RWA dan Keunggulan Strategis Aptos
Tokenisasi Aset Fisik ( RWA ) sebagai bidang yang sangat diperhatikan, saat ini belum sepenuhnya melepaskan potensi koneksinya dengan aset besar di pasar tradisional. Data menunjukkan bahwa total kapitalisasi pasar aset RWA di industri kripto hanya sebesar 24 miliar USD, meskipun tumbuh 56% pada paruh pertama tahun ini, namun masih berada pada tahap awal. Dengan semakin banyak aset fisik yang ditokenisasi di masa depan, RWA diharapkan memasuki tahap perkembangan baru.
Pada periode kunci ini, sebuah blockchain publik telah menunjukkan tren untuk mengejar ketertinggalan. Selama 30 hari terakhir, total nilai kunci RWA di blockchain tersebut (TVL) meningkat 56,4%, mencapai 538 juta dolar, dan melesat ke peringkat ketiga blockchain publik. Dengan bergabungnya lebih banyak protokol pinjaman, keunggulan kompetitif blockchain ini di bidang RWA mungkin semakin menonjol.
Kredit Swasta Mendominasi Pasar RWA Saat Ini
Kredit swasta menyumbang 58% dari aset RWA, menjadi kategori aset yang paling diperhatikan, diikuti oleh obligasi pemerintah AS. Aset kredit swasta sebagian besar ada dalam bentuk on-chain, dan sebagian besar kekurangan likuiditas perdagangan; sementara obligasi pemerintah AS menghadapi tekanan persaingan dari stablecoin berbunga.
Pinjaman swasta merujuk pada pinjaman yang diberikan oleh lembaga atau investor non-bank kepada perusahaan atau individu di pasar yang tidak terbuka. Meskipun pinjaman swasta tradisional menawarkan imbal hasil yang menggiurkan, namun juga menghadapi masalah biaya tinggi, efisiensi rendah, dan ambang masuk yang tinggi. Protokol kripto berfungsi sebagai perantara, menerbitkan dan mengelola aset di blockchain, mengurangi biaya dan meningkatkan transparansi.
Proses Tokenisasi Aset Kredit Swasta
1. Generasi aset kredit off-chain
Penerbit aset bertanggung jawab untuk menghasilkan aset kredit off-chain, termasuk menandatangani perjanjian pinjaman, menetapkan aset jaminan, menyusun rencana pembayaran kembali dan ketentuan default, serta meninjau kondisi keuangan peminjam.
2. Membangun Struktur Token di Blockchain
Melalui protokol RWA, satu atau beberapa pinjaman dapat dipetakan menjadi token di blockchain, yang dapat berupa NFT, SFT, atau ERC-20. Metadata token mencakup identifikasi anonim peminjam, jumlah pokok, suku bunga, frekuensi pembayaran, tanggal jatuh tempo, dan informasi lainnya.
3. Kemasan yang sesuai
Mendirikan entitas tujuan khusus atau penyedia layanan aset virtual sebagai wali hukum, memastikan kepatuhan terhadap persyaratan regulasi. Investor perlu menyelesaikan pemeriksaan KYC/KYB dan AML, dibatasi oleh peraturan yang relevan.
4. Penerbitan Token dan Pendanaan
Menampilkan token melalui platform protokol, menerima investasi di blockchain. Setelah investor menyelesaikan verifikasi KYC, mereka dapat menggunakan cryptocurrency untuk berinvestasi dan mendapatkan token RWA sebagai bukti.
5. Distribusi Pendapatan dan Likuidasi Aset
Peminjam membayar kembali sesuai rencana, dana dialokasikan kepada pemegang token melalui kontrak pintar. Setelah pinjaman jatuh tempo, pokok akan secara otomatis dikembalikan atau aset akan diatur untuk diperpanjang.
Keunggulan Kompetitif Jaringan Publik Tertentu di Jalur RWA
Keunggulan Teknis
Blockchain publik ini menggunakan teknologi blockchain yang canggih, memiliki throughput tinggi, latensi rendah, dan biaya transaksi rendah, sangat cocok untuk skenario RWA. Arsitektur modularnya juga memberikan dukungan yang baik untuk manajemen aset yang kompleks.
Tata Ekosistem
Blockchain ini telah meningkatkan daya saing secara signifikan melalui kerja sama dengan raksasa keuangan tradisional dan memperluas ekosistem DeFi. Beberapa lembaga keuangan terkemuka telah meluncurkan produk terkait RWA di blockchain ini.
ramah regulasi
Blockchain ini bekerja sama dengan platform yang memenuhi syarat, dilengkapi dengan fitur verifikasi identitas dan pelacakan aset di dalam rantai, memenuhi semua persyaratan regulasi. Dalam konteks lingkungan regulasi global yang semakin jelas, biaya rendah dan fitur konfirmasi cepat membuatnya menjadi pilihan blockchain yang memenuhi syarat yang ideal.
Penempatan Pasar Berkembang
Strategi RWA dari blockchain ini berfokus pada pasar berkembang, khususnya di daerah yang kurang inklusif secara finansial. Dengan men-tokenisasi produk kredit swasta, menyediakan solusi pembiayaan yang beragam untuk pasar berkembang dan wilayah tertentu.
Ringkasan
Seiring dengan pertumbuhan kredit swasta sebagai mesin pertumbuhan RWA, keunggulan teknis dan ekosistem dari blockchain publik ini menunjukkan potensi pertumbuhan yang kuat di sektor ini. Di masa depan, dengan optimalisasi lingkungan regulasi dan perluasan ekosistem DeFi, blockchain publik ini diharapkan dapat lebih mengukuhkan posisinya sebagai pemimpin di bidang RWA.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
9 Suka
Hadiah
9
4
Bagikan
Komentar
0/400
CryptoSourGrape
· 17jam yang lalu
Jika saya masuk ke aptos tahun lalu, sekarang saya sudah punya sapi kecil... Sigh, tapi saat itu saya masih berteriak di grup bahwa itu adalah rantai sampah.
Aptos muncul sebagai kekuatan baru: Kuda hitam di pasar RWA dan transformasi kredit pribadi
Prospek Pengembangan Jalur RWA dan Keunggulan Strategis Aptos
Tokenisasi Aset Fisik ( RWA ) sebagai bidang yang sangat diperhatikan, saat ini belum sepenuhnya melepaskan potensi koneksinya dengan aset besar di pasar tradisional. Data menunjukkan bahwa total kapitalisasi pasar aset RWA di industri kripto hanya sebesar 24 miliar USD, meskipun tumbuh 56% pada paruh pertama tahun ini, namun masih berada pada tahap awal. Dengan semakin banyak aset fisik yang ditokenisasi di masa depan, RWA diharapkan memasuki tahap perkembangan baru.
Pada periode kunci ini, sebuah blockchain publik telah menunjukkan tren untuk mengejar ketertinggalan. Selama 30 hari terakhir, total nilai kunci RWA di blockchain tersebut (TVL) meningkat 56,4%, mencapai 538 juta dolar, dan melesat ke peringkat ketiga blockchain publik. Dengan bergabungnya lebih banyak protokol pinjaman, keunggulan kompetitif blockchain ini di bidang RWA mungkin semakin menonjol.
Kredit Swasta Mendominasi Pasar RWA Saat Ini
Kredit swasta menyumbang 58% dari aset RWA, menjadi kategori aset yang paling diperhatikan, diikuti oleh obligasi pemerintah AS. Aset kredit swasta sebagian besar ada dalam bentuk on-chain, dan sebagian besar kekurangan likuiditas perdagangan; sementara obligasi pemerintah AS menghadapi tekanan persaingan dari stablecoin berbunga.
Pinjaman swasta merujuk pada pinjaman yang diberikan oleh lembaga atau investor non-bank kepada perusahaan atau individu di pasar yang tidak terbuka. Meskipun pinjaman swasta tradisional menawarkan imbal hasil yang menggiurkan, namun juga menghadapi masalah biaya tinggi, efisiensi rendah, dan ambang masuk yang tinggi. Protokol kripto berfungsi sebagai perantara, menerbitkan dan mengelola aset di blockchain, mengurangi biaya dan meningkatkan transparansi.
Proses Tokenisasi Aset Kredit Swasta
1. Generasi aset kredit off-chain
Penerbit aset bertanggung jawab untuk menghasilkan aset kredit off-chain, termasuk menandatangani perjanjian pinjaman, menetapkan aset jaminan, menyusun rencana pembayaran kembali dan ketentuan default, serta meninjau kondisi keuangan peminjam.
2. Membangun Struktur Token di Blockchain
Melalui protokol RWA, satu atau beberapa pinjaman dapat dipetakan menjadi token di blockchain, yang dapat berupa NFT, SFT, atau ERC-20. Metadata token mencakup identifikasi anonim peminjam, jumlah pokok, suku bunga, frekuensi pembayaran, tanggal jatuh tempo, dan informasi lainnya.
3. Kemasan yang sesuai
Mendirikan entitas tujuan khusus atau penyedia layanan aset virtual sebagai wali hukum, memastikan kepatuhan terhadap persyaratan regulasi. Investor perlu menyelesaikan pemeriksaan KYC/KYB dan AML, dibatasi oleh peraturan yang relevan.
4. Penerbitan Token dan Pendanaan
Menampilkan token melalui platform protokol, menerima investasi di blockchain. Setelah investor menyelesaikan verifikasi KYC, mereka dapat menggunakan cryptocurrency untuk berinvestasi dan mendapatkan token RWA sebagai bukti.
5. Distribusi Pendapatan dan Likuidasi Aset
Peminjam membayar kembali sesuai rencana, dana dialokasikan kepada pemegang token melalui kontrak pintar. Setelah pinjaman jatuh tempo, pokok akan secara otomatis dikembalikan atau aset akan diatur untuk diperpanjang.
Keunggulan Kompetitif Jaringan Publik Tertentu di Jalur RWA
Keunggulan Teknis
Blockchain publik ini menggunakan teknologi blockchain yang canggih, memiliki throughput tinggi, latensi rendah, dan biaya transaksi rendah, sangat cocok untuk skenario RWA. Arsitektur modularnya juga memberikan dukungan yang baik untuk manajemen aset yang kompleks.
Tata Ekosistem
Blockchain ini telah meningkatkan daya saing secara signifikan melalui kerja sama dengan raksasa keuangan tradisional dan memperluas ekosistem DeFi. Beberapa lembaga keuangan terkemuka telah meluncurkan produk terkait RWA di blockchain ini.
ramah regulasi
Blockchain ini bekerja sama dengan platform yang memenuhi syarat, dilengkapi dengan fitur verifikasi identitas dan pelacakan aset di dalam rantai, memenuhi semua persyaratan regulasi. Dalam konteks lingkungan regulasi global yang semakin jelas, biaya rendah dan fitur konfirmasi cepat membuatnya menjadi pilihan blockchain yang memenuhi syarat yang ideal.
Penempatan Pasar Berkembang
Strategi RWA dari blockchain ini berfokus pada pasar berkembang, khususnya di daerah yang kurang inklusif secara finansial. Dengan men-tokenisasi produk kredit swasta, menyediakan solusi pembiayaan yang beragam untuk pasar berkembang dan wilayah tertentu.
Ringkasan
Seiring dengan pertumbuhan kredit swasta sebagai mesin pertumbuhan RWA, keunggulan teknis dan ekosistem dari blockchain publik ini menunjukkan potensi pertumbuhan yang kuat di sektor ini. Di masa depan, dengan optimalisasi lingkungan regulasi dan perluasan ekosistem DeFi, blockchain publik ini diharapkan dapat lebih mengukuhkan posisinya sebagai pemimpin di bidang RWA.