Обзор крипторынка: BTC колебался на высоких уровнях, токены со средней и малой рыночной капитализацией показали отличные результаты
В последние две недели крипторынок в целом сохранял высокие уровни колебаний, системного восстановления не произошло, но под воздействием локальных тем малые и средние по капитализации токены показали выдающиеся результаты. Средний рост токенов в первой 500-ке по рыночной капитализации составил 16,65%, при этом токены с рыночной капитализацией в диапазоне 301-400 мест выросли более чем на 46%, что показывает явное предпочтение капитала к активам с темами и потенциальными нарративами. AURA взлетела более чем в 180 раз, объемы торгов по проектам, таким как CONSCIOUS, увеличились более чем в сто раз, эффект резонанса объема и цены явно заметен. Общая структура рынка демонстрирует "временные колебания тем + устойчивость мейнстрима", а аномальные объемы торгов по-прежнему являются важным сигналом для захвата краткосрочных возможностей.
Обзор рынка
Согласно данным платформы, с 3 по 16 июня 2025 года крипторынок в целом сохранял диапазонную волатильность, тенденция была склонна к высокому уровню консолидации. В этот период BTC достиг максимума в 110,000 USDT, увеличившись почти на 4%, в настоящее время вернувшись к примерно 106,000 USDT, что показывает, что рынок все еще находится в состоянии борьбы между быками и медведями.
На макроуровне, протокол заседания Федеральной резервной системы, опубликованный в конце мая, сохраняет ястребиный тон, чиновники по-прежнему насторожены в отношении инфляционного прогноза. В то же время, пересмотр темпов роста ВВП и повышение уровня безработицы усиливают опасения рынка относительно замедления экономики и задержки снижения процентных ставок, что дополнительно подавляет импульс роста рискованных активов.
В геополитике Иран и Израиль вступили в военный конфликт, что привело к росту глобальных настроений к избеганию рисков. Однако это событие пока недостаточно для формирования решающего драйвера для нового раунда роста, в дальнейшем необходимо обратить внимание на макроэкономические данные и уровень поддержки на рынке.
В области регулирования политика подает позитивные сигналы. Законопроект о стейблах успешно прошел процедурное голосование в Сенате 12 июня, что показывает структурный поворот в отношении регулирования в США, а законодательный путь постепенно проясняется. На следующий день SEC также официально объявила о retirada нескольких предложений по регулированию DeFi и криптокастоди, что в целом воспринимается рынком как позитивная поддержка экосистемы DeFi.
В целом, текущий крипторынок находится в зоне колебаний и борьбы политических сил. Несмотря на то, что фундаментальная поддержка еще не достаточна, ослабление регулирования и поступление финансовых средств постепенно улучшаются, что может создать потенциал для рынка во второй половине года. В краткосрочной перспективе необходимо внимательно следить за изменениями объемов и реакцией макроэкономических показателей.
Анализ рыночной производительности
В этом раунде рынка токены со средней капитализацией показали выдающиеся результаты. Средний рост токенов в первой 500-ке по рыночной капитализации составил 16,65%, при этом токены с капитализацией в диапазоне 301-400 заняли лидирующие позиции с средним ростом в 46,85%, значительно опережая другие диапазоны. Токены с капитализацией в диапазонах 101-200 и 401-500 также показали хорошие результаты, средний рост составил 9,99% и 9,91% соответственно. Основные активы в первой сотне по рыночной капитализации показали рост на уровне 8,26%, сохраняя умеренное восходящее движение, что свидетельствует о продолжении институционального настроения к распределению.
В плане роста, мем-токен AURA на блокчейне Solana занимает первое место с ростом более 18,800%, значительно опережая другие токены. Остальные, такие как 0X0(+119.76%), AB(+83.68%), PCI(+76.30%) и другие также продемонстрировали значительный рост, большинство из которых сосредоточено в области мемов, ИИ и социальных токенов. В то же время, в списке падения сосредоточены проекты, которые утратили популярность или имеют устаревшую тематику. ZKJ упал на 83.95%, KOGE(-56.11%), MASK(-46.97%), SOS(-45.22%) и другие также значительно упали.
В первой сотне токенов по рыночной капитализации, пять с наибольшим ростом составляют SPX(+43.24%), UNI(+40.52%), FARTCOIN(+32.25%), SKY(+26.64%) и HYPE(+25.23%), что показывает, что денежные средства на рынке сосредоточены на основных проектах, которые пользуются популярностью благодаря своему нарративу, высокой торговой активности или поддержке новых концепций.
Анализ объема торгов
С точки зрения изменений объема торгов, AURA занимает первое место с ростом объема более чем в 1,600 раз, CONSCIOUS, ETHX, PCI и USDY также зафиксировали значительное увеличение объемов, что свидетельствует о быстром росте торговой активности на рынке под воздействием высокой обсуждаемости или новой нарративной темы. Такие проекты часто находятся в пределах 100-400 мест по рыночной капитализации, обладают умеренным объемом, высокой волатильностью и относительно активной ликвидностью, что делает их легкой целью для краткосрочных спекуляций.
Анализ корреляции между объемом торгов и изменением цен показывает, что соотношение "объем/рыночная капитализация" токенов имеет высокую корреляцию с ростом цен, обычно в диапазоне от 0,65 до 0,90. Среди них коэффициенты корреляции для проектов со средней и малой рыночной капитализацией, таких как AXL, VENOM, ORBS и AURA, превышают 0,85, что показывает, что в период роста цен объем торгов этих проектов значительно увеличивается, обладая характеристикой "связи объема и цены".
В целом, связь объема и цены по-прежнему является ключевым ориентиром для определения интереса капитала и рыночных ожиданий в текущих условиях. Проекты, находящиеся в правом верхнем квадранте, часто демонстрируют характеристики "горячего нарратива + резонанса объема и цены", что делает их более привлекательными для инвесторов, стремящихся к покупке на рост. В то время как токены в правом нижнем или центральном районе требуют дальнейшего наблюдения, чтобы определить, имеются ли у них условия для запуска. Аномалии в объеме, особенно в проектах с низкой и средней рыночной капитализацией, часто являются ранними сигналами для тематических рынков и могут служить важным основанием для краткосрочной стратегии.
Динамика аирдропов
В этом выпуске стоит обратить внимание на проекты аирдропов:
OpenSea: ведущая в мире платформа для торговли NFT, запускает программу вознаграждений Voyages, объединяющую системы XP и Treasures. Пользователи могут получить XP, участвуя в определенных функциях платформы, и разблокировать различные уровни редкости Voyage.
Treehouse: платформа, объединяющая операции DeFi и механизмы вознаграждения, проводит вторую сезонную акцию Point Farming, пользователи могут предоставлять ликвидность в сетях Arbitrum и Mantle для заработка баллов Nuts.
Напоминание: децентрализованный протокол данных, совместно с платформами Zealy и Galxe запускает акцию Point Farming, пользователи могут получить баллы Fragments, выполняя определенные задания.
Sophon: Децентрализованная платформа, сосредоточенная на социальных идентификациях и взаимодействии на цепочке, в настоящее время проводит бета-этап активности Point Farming, выплачивая награды в виде баллов через систему заданий.
Эти проекты сосредоточены на популярных направлениях, таких как NFT, DeFi, социальная идентичность или протоколы данных AI, имеют четкую экологическую позицию и практические сценарии, а также стимулируют пользователей к постоянному взаимодействию через механизмы начисления баллов. Пользователи могут накапливать баллы, выполняя определенные задачи, чтобы получить право на последующие аирдропы или вознаграждения от платформы.
Резюме
Текущий рынок по-прежнему характеризуется "рухом тематики + стабильностью мейнстрима", где капитал ищет пространство для спекуляций между нарративным стимулом и высоковолатильными активами. Аномалии в объеме торгов по-прежнему являются важным сигналом для определения начала рынка и оценки его структуры, особенно в проектах со средней и малой рыночной капитализацией, где они имеют большую справочную ценность для торговли. Если в дальнейшем макроэкономическая ситуация и ожидания регулирования останутся стабильными, рынок, вероятно, накопит энергию в условиях колебаний, закладывая основу для второй половины года.
В отношении проектов по аirdrop, отслеживаемые в этом выпуске проекты демонстрируют разнообразие типов приложений, четкие пути задач и разнообразные способы участия. Пользователи могут накапливать баллы, выполняя определенные задачи, чтобы получить право на последующие airdrop или вознаграждения от платформы. Постоянное внимание и участие не только могут привести к получению токенов в качестве вознаграждения, но также помогут ознакомиться с работой протокола и зафиксировать ранние дивиденды.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
22 Лайков
Награда
22
4
Поделиться
комментарий
0/400
Layer2Observer
· 07-31 18:29
Это всего лишь движение горячих денег, не позволяйте K-линии вас обмануть.
Посмотреть ОригиналОтветить0
DYORMaster
· 07-30 15:05
Короткая разница ta Вселенная На луну розничный инвестор выиграл
В крипторынке малые токены взорвались, AURA увеличилась более чем на 180 раз
Обзор крипторынка: BTC колебался на высоких уровнях, токены со средней и малой рыночной капитализацией показали отличные результаты
В последние две недели крипторынок в целом сохранял высокие уровни колебаний, системного восстановления не произошло, но под воздействием локальных тем малые и средние по капитализации токены показали выдающиеся результаты. Средний рост токенов в первой 500-ке по рыночной капитализации составил 16,65%, при этом токены с рыночной капитализацией в диапазоне 301-400 мест выросли более чем на 46%, что показывает явное предпочтение капитала к активам с темами и потенциальными нарративами. AURA взлетела более чем в 180 раз, объемы торгов по проектам, таким как CONSCIOUS, увеличились более чем в сто раз, эффект резонанса объема и цены явно заметен. Общая структура рынка демонстрирует "временные колебания тем + устойчивость мейнстрима", а аномальные объемы торгов по-прежнему являются важным сигналом для захвата краткосрочных возможностей.
Обзор рынка
Согласно данным платформы, с 3 по 16 июня 2025 года крипторынок в целом сохранял диапазонную волатильность, тенденция была склонна к высокому уровню консолидации. В этот период BTC достиг максимума в 110,000 USDT, увеличившись почти на 4%, в настоящее время вернувшись к примерно 106,000 USDT, что показывает, что рынок все еще находится в состоянии борьбы между быками и медведями.
На макроуровне, протокол заседания Федеральной резервной системы, опубликованный в конце мая, сохраняет ястребиный тон, чиновники по-прежнему насторожены в отношении инфляционного прогноза. В то же время, пересмотр темпов роста ВВП и повышение уровня безработицы усиливают опасения рынка относительно замедления экономики и задержки снижения процентных ставок, что дополнительно подавляет импульс роста рискованных активов.
В геополитике Иран и Израиль вступили в военный конфликт, что привело к росту глобальных настроений к избеганию рисков. Однако это событие пока недостаточно для формирования решающего драйвера для нового раунда роста, в дальнейшем необходимо обратить внимание на макроэкономические данные и уровень поддержки на рынке.
В области регулирования политика подает позитивные сигналы. Законопроект о стейблах успешно прошел процедурное голосование в Сенате 12 июня, что показывает структурный поворот в отношении регулирования в США, а законодательный путь постепенно проясняется. На следующий день SEC также официально объявила о retirada нескольких предложений по регулированию DeFi и криптокастоди, что в целом воспринимается рынком как позитивная поддержка экосистемы DeFi.
В целом, текущий крипторынок находится в зоне колебаний и борьбы политических сил. Несмотря на то, что фундаментальная поддержка еще не достаточна, ослабление регулирования и поступление финансовых средств постепенно улучшаются, что может создать потенциал для рынка во второй половине года. В краткосрочной перспективе необходимо внимательно следить за изменениями объемов и реакцией макроэкономических показателей.
Анализ рыночной производительности
В этом раунде рынка токены со средней капитализацией показали выдающиеся результаты. Средний рост токенов в первой 500-ке по рыночной капитализации составил 16,65%, при этом токены с капитализацией в диапазоне 301-400 заняли лидирующие позиции с средним ростом в 46,85%, значительно опережая другие диапазоны. Токены с капитализацией в диапазонах 101-200 и 401-500 также показали хорошие результаты, средний рост составил 9,99% и 9,91% соответственно. Основные активы в первой сотне по рыночной капитализации показали рост на уровне 8,26%, сохраняя умеренное восходящее движение, что свидетельствует о продолжении институционального настроения к распределению.
В плане роста, мем-токен AURA на блокчейне Solana занимает первое место с ростом более 18,800%, значительно опережая другие токены. Остальные, такие как 0X0(+119.76%), AB(+83.68%), PCI(+76.30%) и другие также продемонстрировали значительный рост, большинство из которых сосредоточено в области мемов, ИИ и социальных токенов. В то же время, в списке падения сосредоточены проекты, которые утратили популярность или имеют устаревшую тематику. ZKJ упал на 83.95%, KOGE(-56.11%), MASK(-46.97%), SOS(-45.22%) и другие также значительно упали.
В первой сотне токенов по рыночной капитализации, пять с наибольшим ростом составляют SPX(+43.24%), UNI(+40.52%), FARTCOIN(+32.25%), SKY(+26.64%) и HYPE(+25.23%), что показывает, что денежные средства на рынке сосредоточены на основных проектах, которые пользуются популярностью благодаря своему нарративу, высокой торговой активности или поддержке новых концепций.
Анализ объема торгов
С точки зрения изменений объема торгов, AURA занимает первое место с ростом объема более чем в 1,600 раз, CONSCIOUS, ETHX, PCI и USDY также зафиксировали значительное увеличение объемов, что свидетельствует о быстром росте торговой активности на рынке под воздействием высокой обсуждаемости или новой нарративной темы. Такие проекты часто находятся в пределах 100-400 мест по рыночной капитализации, обладают умеренным объемом, высокой волатильностью и относительно активной ликвидностью, что делает их легкой целью для краткосрочных спекуляций.
Анализ корреляции между объемом торгов и изменением цен показывает, что соотношение "объем/рыночная капитализация" токенов имеет высокую корреляцию с ростом цен, обычно в диапазоне от 0,65 до 0,90. Среди них коэффициенты корреляции для проектов со средней и малой рыночной капитализацией, таких как AXL, VENOM, ORBS и AURA, превышают 0,85, что показывает, что в период роста цен объем торгов этих проектов значительно увеличивается, обладая характеристикой "связи объема и цены".
В целом, связь объема и цены по-прежнему является ключевым ориентиром для определения интереса капитала и рыночных ожиданий в текущих условиях. Проекты, находящиеся в правом верхнем квадранте, часто демонстрируют характеристики "горячего нарратива + резонанса объема и цены", что делает их более привлекательными для инвесторов, стремящихся к покупке на рост. В то время как токены в правом нижнем или центральном районе требуют дальнейшего наблюдения, чтобы определить, имеются ли у них условия для запуска. Аномалии в объеме, особенно в проектах с низкой и средней рыночной капитализацией, часто являются ранними сигналами для тематических рынков и могут служить важным основанием для краткосрочной стратегии.
Динамика аирдропов
В этом выпуске стоит обратить внимание на проекты аирдропов:
OpenSea: ведущая в мире платформа для торговли NFT, запускает программу вознаграждений Voyages, объединяющую системы XP и Treasures. Пользователи могут получить XP, участвуя в определенных функциях платформы, и разблокировать различные уровни редкости Voyage.
Treehouse: платформа, объединяющая операции DeFi и механизмы вознаграждения, проводит вторую сезонную акцию Point Farming, пользователи могут предоставлять ликвидность в сетях Arbitrum и Mantle для заработка баллов Nuts.
Напоминание: децентрализованный протокол данных, совместно с платформами Zealy и Galxe запускает акцию Point Farming, пользователи могут получить баллы Fragments, выполняя определенные задания.
Sophon: Децентрализованная платформа, сосредоточенная на социальных идентификациях и взаимодействии на цепочке, в настоящее время проводит бета-этап активности Point Farming, выплачивая награды в виде баллов через систему заданий.
Эти проекты сосредоточены на популярных направлениях, таких как NFT, DeFi, социальная идентичность или протоколы данных AI, имеют четкую экологическую позицию и практические сценарии, а также стимулируют пользователей к постоянному взаимодействию через механизмы начисления баллов. Пользователи могут накапливать баллы, выполняя определенные задачи, чтобы получить право на последующие аирдропы или вознаграждения от платформы.
Резюме
Текущий рынок по-прежнему характеризуется "рухом тематики + стабильностью мейнстрима", где капитал ищет пространство для спекуляций между нарративным стимулом и высоковолатильными активами. Аномалии в объеме торгов по-прежнему являются важным сигналом для определения начала рынка и оценки его структуры, особенно в проектах со средней и малой рыночной капитализацией, где они имеют большую справочную ценность для торговли. Если в дальнейшем макроэкономическая ситуация и ожидания регулирования останутся стабильными, рынок, вероятно, накопит энергию в условиях колебаний, закладывая основу для второй половины года.
В отношении проектов по аirdrop, отслеживаемые в этом выпуске проекты демонстрируют разнообразие типов приложений, четкие пути задач и разнообразные способы участия. Пользователи могут накапливать баллы, выполняя определенные задачи, чтобы получить право на последующие airdrop или вознаграждения от платформы. Постоянное внимание и участие не только могут привести к получению токенов в качестве вознаграждения, но также помогут ознакомиться с работой протокола и зафиксировать ранние дивиденды.